Wie de afgelopen jaren crypto kocht, deed dat vaak in een soort grijs gebied. Elk land had zijn eigen regels, en sommige platforms werkten nauwelijks onder toezicht. Met de Europese MiCA-verordening (Markets in Crypto-Assets) is daar verandering in gekomen. Sinds eind december 2024 geldt één set regels voor cryptobedrijven in de hele Europese Unie.
Maar wat merk jij daar eigenlijk van als je af en toe wat bitcoin of ether koopt? In dit artikel lees je wat MiCA regelt, wat er voor jou verandert en waar de regels ophouden.
Wat is MiCA precies?
MiCA is een Europese verordening die regels stelt voor partijen die cryptodiensten aanbieden, zoals handelsplatforms, wallets waarbij een bedrijf jouw munten bewaart en uitgevers van stablecoins. Omdat het een verordening is, geldt de wet direct in alle lidstaten, zonder dat elk land eigen varianten maakt.
De regels voor stablecoins gingen al in juni 2024 in. Sinds 30 december 2024 geldt MiCA ook voor andere cryptodienstverleners. In Nederland houdt de AFM toezicht op de naleving, samen met De Nederlandsche Bank als het om stablecoins gaat.
Een vergunning voor cryptobedrijven
De grootste verandering is dat cryptobedrijven een vergunning nodig hebben om hun diensten in de EU aan te bieden. Om die te krijgen, moeten ze voldoen aan eisen over bestuur, kapitaal, interne controle en de manier waarop ze met klanten omgaan. Een vergunning die in één EU-land is verleend, geldt via een zogeheten paspoort ook in de andere lidstaten.
Voor jou betekent dit dat je kunt nagaan of een platform toegelaten is. Staat een aanbieder niet in het register van de toezichthouder, dan is dat een duidelijk waarschuwingssignaal. Let wel op: er gold een overgangsperiode, waardoor bestaande bedrijven nog een tijd mochten doorwerken terwijl hun aanvraag liep. In Nederland was die periode relatief kort.
Wat verandert er voor jou?
MiCA is vooral bedoeld om consumenten beter te beschermen. Een paar concrete punten die jij in de praktijk kunt merken:
- Bedrijven moeten jouw crypto gescheiden houden van hun eigen bezittingen.
- Uitgevers van nieuwe munten moeten een whitepaper publiceren met informatie over het project en de risico’s.
- Marketing mag niet misleidend zijn en moet de risico’s duidelijk benoemen.
- Marktmanipulatie en handel met voorkennis zijn expliciet verboden.
- Stablecoins moeten voldoende reserves aanhouden en terugbetaalbaar zijn.
Wat MiCA niet doet
Het is verleidelijk om te denken dat crypto nu net zo veilig is als een spaarrekening, maar dat klopt niet. MiCA beschermt je niet tegen koersdalingen. Als de waarde van een munt halveert, ben je dat geld gewoon kwijt. Er is ook geen depositogarantiestelsel voor crypto zoals bij banken.
Daarnaast vallen niet alle onderdelen van de cryptomarkt onder de regels. Volledig gedecentraliseerde toepassingen (DeFi) zonder duidelijke aanbieder en de meeste unieke NFT’s vallen grotendeels buiten MiCA. Wil je je verder verdiepen in de risico’s van verschillende munten en hoe je verstandig instapt, dan vind je op cryptocurrencychick achtergrondartikelen over crypto kopen en de risico’s van de grootste coins.
Meer controle op transacties
Tegelijk met MiCA is ook de zogeheten travel rule van kracht geworden. Die verplicht cryptobedrijven om bij transacties gegevens over de verzender en ontvanger vast te leggen en door te geven, net zoals banken dat doen bij overboekingen. Het doel is witwassen en terrorismefinanciering tegen te gaan.
Voor jou kan dat betekenen dat een platform vaker vraagt om aanvullende informatie, bijvoorbeeld wanneer je crypto naar een eigen wallet stuurt. Dat voelt misschien omslachtig, maar het hoort bij de nieuwe spelregels.
Zo ga je er praktisch mee om
Controleer voordat je een account opent of het platform een MiCA-vergunning heeft. Lees bij nieuwe tokens de whitepaper, ook als die technisch oogt; vaak staan de risico’s er duidelijk in. En wees extra voorzichtig met aanbieders die je via sociale media benaderen of opvallend hoge rendementen beloven.
Bedenk ook dat regels geen vervanging zijn voor je eigen afweging. Beleg alleen met geld dat je kunt missen en spreid je risico’s. MiCA maakt de markt overzichtelijker en eerlijker, maar de keuze wat je met je geld doet, blijft bij jou.